Presidente de EFA explica las formas de financiamiento para las Mipymes
En el marco de la semana de la MiPyme, el presidente de EFA, Ricardo Schliebener, y también director de la Cámara Nacional de Comercio, Servicios y Turismo (CNC) expuso sobre las formas de financiamiento para las micro, pequeñas y medianas empresas.
La Semana de la MiPyme -organizada por el Ministerio de Economía- se realizó entre el 27 de noviembre y el 01 de diciembre 2023, y tuvo como primera exposición la temática del financiamiento y medios de pago digitales. En la oportunidad, Schliebener comenzó felicitando a la CNC por su proyecto MiPyme Cumple y explicó que para estas empresas es fundamental la planificación financiera. “Y la planificación financiera tiene que ver con la gestión de los flujos. Sin planificación financiera podríamos perder oportunidades de negocio, e incluso, perder nuestro negocio”, afirmó.
LAS 4 CLAVES Para ello, explicó que la planificación financiera debe tener cuatro elementos a considerar: ingresos, gastos, inversiones y financiamiento. “En primer lugar, tenemos que entender cuál es la diferencia en los plazos; cuáles son los productos financieros más apropiados para cubrir esos plazos, cuáles son las formas más adecuadas para poder enfrentar esa dicotomía de plazos que se pueden producir”.
Es así como es fundamental establecer cuáles son los objetivos y cuáles son las prioridades que tiene la empresa en materia financiera. “Acá los plazos son clave. Los plazos de pago pueden ser a 30 días, a 60 días, a 90 días; eso quiere decir que voy a recibir mi flujo a partir de esa fecha. Pero en el intertanto, tengo que cumplir con un montón de obligaciones, como pago a proveedores, remuneraciones, pago de imposiciones, de IVA y otros. Entonces, desde esa perspectiva, si yo tengo solamente una recuperabilidad de 60 o 90 días en mi venta, tengo que necesariamente saber cómo voy a financiar esas obligaciones y para eso tengo que cumplir con un presupuesto y planificación financiera”, argumentó.
El presidente de EFA también mencionó la importancia del calce financiero. “A veces puedo adquirir obligaciones en UF, por ejemplo, pero si yo tengo mis cuentas por cobrar en pesos, voy a tomar el riesgo de poder tener un descalce importante de moneda”. Por ello, “si yo vendo en pesos y cobro en pesos, es deseable que mis deudas estén en pesos. Si cobro en UF, ojalá mis deudas estén en UF. La planificación financiera consiste en proyectar un flujo de ingresos, gastos, inversiones y la forma en que los voy a financiar”.
LAS ALTERNATIVAS El también director de la CNC indicó que el capital de trabajo es el motor que hace que funcione una empresa. “Es el corazón que bombea la sangre (dinero) a la empresa, para poder ofrecer sus productos que, al ser vendidos, se convierten en efectivo (ventas al contado) o en cuentas por cobrar (ventas a crédito), lo que trae consigo la obtención de un margen de ganancia o utilidad”. Y para lograr financiamiento, hay varias alternativas. Aquellas de corto plazo o fuentes transitorias son un crédito del proveedor, líneas de crédito bancarias y factoring (hacer líquidas las cuentas por cobrar), por ejemplo.
DONDE ACUDIR Dentro de las alternativas de largo plazo, en tanto, están los créditos con garantía FOGAPE, créditos con garantía FOGAIN (Corfo), créditos con garantía hipotecaria, leasing, leaseback y capital o recursos propios. En cualquiera de los casos, Schliebener dijo que “conseguir financiamiento bancario es muy difícil cuando no se cuenta con historial financiero y las exigencias puestas por la banca tradicional son altas. Para eso existen alternativas empresas de servicios financieros no bancarias y programas de fomento que buscan facilitar el acceso”. Entre estas opciones están las instituciones financieras no bancarias que ofrecen productos como factoring, leasing, leaseback, confirming y capital de trabajo; y las Cooperativas de Ahorro y Crédito (supervisadas por CMF intermedian las garantías CORFO y Fogape).
Sin embargo, el presidente de EFA fue enfático en aconsejar “trabajar con empresas de servicios financieros con trayectoria en el mercado, preferir aquellas empresas que estén gremializadas, comparar y cotizar entre varias alternativas y consultar por todos los cobros asociados al financiamiento”.